网贷利率的坑究竟有多深？(2)

（1-坏账率）*（1+年化利率）1+成本率

也就是：

年化利率（1+成本率）/（1-坏账率）-1

拿银行来说，如果成本率是3%，坏账率是1%，年化利率应该至少是：

（1+0.03）/（1-0.01）-1 =4.04%

目前我国一年期基准贷款利率是4.35%，长期贷款利率明显比这个高，所以银行还是能赚钱的。当然，这也建立在坏账率只有1%左右的情况下。

拿高利贷来说，如果成本率是20%（比银行高得多），坏账率是50%，那么年化利率必须高于：

（1+0.20）/（1-0.5）-1 =140%

也就是年化利率必须高于140%才行！而刚才已经说了，现在高利贷的利率经常超过500%！所以哪怕成本是本金的20%，哪怕有一半坏账，高利贷者还是血赚！

社会上那些野鸡机构做贷款的成本率是20%，而对于BATJ这些有海量用户的企业来说，在手机里增加一个贷款项，根本没多少成本。如果BATJ在这方面的成本率是1%，而坏账率是5%，那么年化利率必须高于：

（1+0.01）/（1-0.05）-1 =6.3%

绝大多数要借钱的人，应该觉得这个利率相当低吧。