KlipC详细的投资回报率计算的方式和区别。(图)

KlipC详细的投资回报率计算的方式和区别。(图)

昨天，KlipC为大家带来了详细的投资回报率计算方法和区别。现在，我们将解释简单投资回报率 (ROI)、时间加权回报率 (TWR) 和货币加权回报率 (MWR) 作为回报衡量标准的优缺点。

简单投资回报率的优点/缺点

如果有初始投资并且在未来的时间范围内没有额外的资金出来，简单的 ROI 方法非常适合评估回报。它很容易理解，也很容易计算。然而，与任何形式的涉及保证金（更有可能导致巨额利润/损失）并导致大量资金进出的交易一样，简单的投资回报率并不是衡量绩效的好方法。如果一个账户最初表现不佳/表现出色，那么在未来投入大量资金会对投资回报率产生重大影响。例如，当一个账户初始资金为10,000美元，亏损1,000美元，然后继续注入100,000美元时，他计算出的ROI只有-8%左右。

使用资本加权回报率的优势：

投资者可以很容易地确定他们是否获得了一致的月度回报，并为收益率设定了同等的利率值。如果您没有产生一致的回报，您的 IRR 将会下降。随着时间的推移获得稳定回报的重要性是毋庸置疑的，因为由于通货膨胀的影响，货币价值会随着时间的推移而贬值。

比较投资业绩的理想选择，无论投资规模如何，或存入或提取资金时；例如，IRR 非常适合比较投资组合中股票的表现，或者将您的投资组合与给定的市场指数进行比较。

使用资本加权回报率的缺点：

KlipC在这里告诉大家，MWR不适合判断连续两个日期之间给定日期范围内的投资组合价值变化！

使用时间加权回报率的优势：

它使投资者能够独立确定回报率，而不管他们何时从可用投资基金中增加或提取资金。更常见的是，这涉及基金经理而不是私人投资者，因为基金经理对他们何时从投资者那里拿钱或选择取款的控制有限。

非常适合您拥有共享所有权的环境，因为他们可以根据资产价值和在任何时间点投资或收回的金额分配所有权。

比较容易理解和计算；例如，在使用单位估价系统时，单位价值是资产总和除以流通单位数量。如果你想投资更多的钱，你只需以当前的单位价值购买更多的单位。这主要用于所有共同基金计划。

使用时间加权回报的缺点

KlipC认为，在这种情况下，计算模型没有考虑投资周期和投资时机。作为投资者，资本加权回报率（例如内部回报率）可以让您跟踪自己的表现。例如，单位价值可能反映出您获得了 100% 的回报，但如果您的单位价值没有持续增长，您会发现自己的内部收益率逐月下降，导致您的投资资本随着时间的推移而贬值。

时间加权指标不适合比较不同投资组合的投资表现。

最后，KlipC风控总监Philip Nucci提醒大家：“衡量收益的指标有很多，KlipC认为这三种是最适用、最简单的方法，其实还有更复杂的方法。它确实不是说某个公式对错，所以我们在衡量一个基金的时候，一定要用多个指标来衡量资金利润率相对数，甚至是多个指标的平均，希望通过KlipC，让大家对基础有一定的了解财务指标，了解自己的投资金额。负责任。

投资回报率（ROI）、时间加权回报率（TWR）、资本加权回报率（MWR）-KlipC详解三种计算方法及衡量交易者回报率的准确性-第2部分

昨天，KlipC为大家带来了详细的投资回报率计算方法和区别。现在，我们将解释简单投资回报率 (ROI)、时间加权回报率 (TWR) 和货币加权回报率 (MWR) 作为回报衡量标准的优缺点。

简单投资回报率的优点/缺点

如果有初始投资并且在未来的时间范围内没有额外的资金出来，简单的 ROI 方法非常适合评估回报。它很容易理解，也很容易计算。然而，与任何形式的涉及保证金（更有可能导致巨额利润/损失）并导致大量资金进出的交易一样，简单的投资回报率并不是衡量绩效的好方法。如果一个账户最初表现不佳/表现出色，那么在未来投入大量资金会对投资回报率产生重大影响。例如，当一个账户初始资金为10,000美元，亏损1,000美元，然后继续注入100,000美元时，他计算出的ROI只有-8%左右。

使用资本加权回报率的优势：

投资者可以很容易地确定他们是否获得了一致的月度回报，并为收益率设定了同等的利率值。如果您没有产生一致的回报，您的 IRR 将会下降。随着时间的推移获得稳定回报的重要性是毋庸置疑的，因为由于通货膨胀的影响，货币价值会随着时间的推移而贬值。

比较投资业绩的理想选择，无论投资规模如何，或存入或提取资金时；例如，IRR 非常适合比较投资组合中股票的表现，或者将您的投资组合与给定的市场指数进行比较。

使用资本加权回报率的缺点：

KlipC在这里告诉大家，MWR不适合判断连续两个日期之间给定日期范围内的投资组合价值变化！

使用时间加权回报率的优势：

它使投资者能够独立确定回报率，而不管他们何时从可用投资基金中增加或提取资金。更常见的是，这涉及基金经理而不是私人投资者，因为基金经理对他们何时从投资者那里拿钱或选择取款的控制有限。

非常适合您拥有共享所有权的环境，因为他们可以根据资产价值和在任何时间点投资或收回的金额分配所有权。

比较容易理解和计算；例如，在使用单位估价系统时，单位价值是资产总和除以流通单位数量。如果你想投资更多的钱，你只需以当前的单位价值购买更多的单位。这主要用于所有共同基金计划。

使用时间加权回报的缺点

KlipC认为，在这种情况下，计算模型没有考虑投资周期和投资时机。作为投资者，资本加权回报率（例如内部回报率）可以让您跟踪自己的表现。例如，单位价值可能反映出您获得了 100% 的回报，但如果您的单位价值没有持续增长，您会发现自己的内部收益率逐月下降，导致您的投资资本随着时间的推移而贬值。

时间加权指标不适合比较不同投资组合的投资表现。

最后，KlipC风控总监Philip Nucci提醒大家：“衡量收益的指标有很多，KlipC认为这三种是最适用、最简单的方法，其实还有更复杂的方法。它确实不是说某个公式对错，所以我们在衡量一个基金的时候，一定要用多个指标来衡量，甚至是多个指标的平均资金利润率相对数，希望通过KlipC，让大家对基础有一定的了解财务指标，了解自己的投资金额。负责任。