郑重声明：民营银行股东股权和关联交易是怎样炼成的？

郑重声明：民营银行股东股权和关联交易是怎样炼成的？

郑重声明：本文无广告，无利益关系，无投资建议，仅代表个人观点分享。目前众邦银行官网，如果要找到一些综合收益较高的存款产品，那么中邦银行绝对是一个绕不开的话题。自从上次聊天后，“热情群友”总是提醒，记得聊天哦，咳咳，大家的心情，我完全可以理解。但丑话也说在前面，目前能谈的内容还是比较有限的，状态看似“高调”实则“低调”。对此，不妨尝试搜索一下下一家国家银行的舆情信息，可以一定程度上感受到。在这个问题上，和以前一样，分享一些观点是对的，可以让大家感受到状态。

第一，银行的股东，

银行业务流程的“定位”和实际操作，这个话题在之前的特刊中已经专门讨论过。对于具体内容，您可以先浏览上一篇文章。风险可以直接从监管的原话中转述：违反股东权益和关联交易是银保业市场乱象的主要表现，是金融风险的重要来源之一。一、股东意义 对于网商、微众、众邦等“民营银行”来说，本质其实是从现有金融机构衍生出来的产品。与其他传统机构最大的区别应该是股东以及这些股东的运作方式。但出于风险考虑，现有民营银行的单一股东及关联方持股比例严格限制在30%。限制的目的也很简单，就是希望民营银行的股东之间能够有必要的制衡，单一股东不能完全控制银行。基于这个前提，私营银行的股份转让也是一件很“麻烦”的事情。近年来，民间银行股份转让的消息也不少，但至今成功甚微，可见此的难度。二是要求民营银行对资本债券、资产证券化业务（尚未放开）、业务资质等进行专项审批。业务发展受到限制。比如看机构财务管理，其实真正能开展这项业务的，其实只有少数几个人能搞好这项业务。在实务层面，部分民营银行股东还被要求用自有资产承担民营银行坏账风险，如要求“实际出资限额的两倍以上”。说白了，背后的股东也承担着“企业失败”的风险。因此，成为股东并不是那么简单。

B. 股东准入 首先，我们必须明确一个概念。国内民营资本进入银行其实不是前几年的事情（96民生银行）。私人银行是进一步放松金融管制的象征。第一批、第二批民营银行的申报审批，可以说是极其严格！以中邦银行为例，它其实属于第二批。从11月13日起，6发起了宣言。历时3年多，直到12月16日才获批。四个月后，17年4月，中邦银行获批正式成立。1月20日，随着业务的发展，注册资本获批增至40亿元。众邦银行共有6家股东：卓尔控股、现代集团、网通科技、玉龙集团、奥山投资、法斯克能源。15、16年，这些股东的实力和形势都比现在强得多！目前几位股东的“情况”确实不太好，也有一些“磕磕碰碰”。就连大部分股东的主营业务也“极度惨淡”和“面临危机”。“无消息”+“违约”等...有很多负面信息。这有影响吗？如果中邦银行是一个独立的商业实体众邦银行官网，我不会太累赘。从21年底的年报来看，关联交易的部分仍然非常有限。而且，与过去20年的情况相比，无论是相关信贷业务还是非信贷业务（存款）都在萎缩。

*如果中间有任何非法操作的可能，那绝对是可能的。作为股东，不可避免地要与相关金融机构进行一些金融业务往来。平日里可以做点定金生意，绝对不如把自己的房子放在别人家里合适。偶尔来一些信用生意，化肥水（生意）不流到外人手里。然而，在股东层面，如果某些资本实际上“控制”了一家银行。至于“专项行动”，可能肯定有，但理论上银行越小，可能性越大。因此，股东风险肯定存在，而且占了很大比重。真的有吗？目前，很可能没有（详见后续）。

二、研究与规划 A.调查

地方金融监管局（中邦官网披露） 半个多月前（9月14日），湖北省地方金融监管局、武汉市地方金融工作局等领导前往中邦银行调研。调研座谈会上，中邦银行董事长严东顺详细介绍了中邦银行的运作情况。截至8月底，我行资产1054亿元，较年初增加182亿元，存贷余额实现两位数增长，不良贷款率维持在行业较低水平，主要经营指标和监管指标表现良好。中邦银行将继续贯彻政策导向，坚持稳中求进的大基调，持续提升数字化运营能力，全力服务实体经济发展。截至22年8月底，中邦银行总资产达到1054亿元，较21年底增加182亿元。8个月时间，基本每月增加22.75亿。虽然增速较前两年有所放缓不少，但2022年应该是几家民营银行中增速最快的也就不足为奇了。不管是好事还是坏事，其实更多的还是要看期内贷款的质量。目前没有详细的信息披露。但从前期2022年的H1数据来看，已经超越了苏宁。*以上研究只能在中邦银行官网看到，尚未公开报道。

B. 湖北

全省金融业“十四五”规划（政府网站搜索） 22年初，湖北省印发《湖北省金融业发展“十四五”规划》。在这个计划中，其实特别提到了中邦银行。培育行业领先的金融机构。推动汉口银行、湖北银行、武汉农商银行等地方法人金融机构上市;成立省级金融投资集团;支持武汉中邦银行、长江期货股份有限公司、武汉金融资产交易所、武汉金融控股（集团）有限公司、长江经济带产业基金管理有限公司、湖北再担保集团有限公司、光大金融租赁有限公司、武汉光谷联合产权交易所、长江财产保险股份有限公司等20余家骨干企业;培育长江证券、天丰证券、长江期货等知名品牌。

规划通知涉及民营银行（中邦银行是湖北省唯一一家民营银行）落实地方金融增量质量提升行动。在相应的责任方中，省和地方金融监管局恰好在其中，以及湖北省银保监局。如果你有心去调查，应该不难发现，这两年各州与地方政府和监管机构“互动”。这也代表了对“中邦银行”的一点关注。在这里，有一个简单的推理，你不妨考虑一下。中邦银行的股东们在过去一年里会知道这些“问题”吗？结合河南村镇银行事件，股东风险、账外资金风险、违规贷款等问题？你是监管吗？你会去深度“排雷”吗？在这里，还有一点。中邦银行是湖北省第一家也是唯一一家民营银行，也是前三大民营银行。你会允许它有“大问题”（例如关联方交易、外部业务）吗？等一会。。。因此，在短期内，银行因监管“疏忽”而出现问题的概率极低。

三、

小数据疑之前已经提到过几次关于中邦银行的疑惑，但一直没多谈。之前我唯一一次谈到中邦的第21次年度报告。当时其实有几个问题被问了（这里还是以公开的21年年报为例，H1的数据情况基本相似）：A.净息差和净息差。21年年报反映的净息差和净息差增幅不小，从20年的2.36%和2.68%上升到21年的2.8%和3.06%。净利息收入从20年的35.4亿美元降至34.9亿美元。利息支出从20.2亿美元增加到23.9亿美元。这里的利息支出增加是可以理解的。但贷款规模增加了很多，为什么净利息收入下降了？不幸的是，没有更详细的数据（H1也没有），所以让我们留到以后再说。B、风险准备金 一般风险准备金从21年初的3.1亿增加到21年结束时的6.1亿。年初，20年末的4.5亿中有1.4亿被直接杀害。同时，21年贷款损失准备金直接从20年的8.2亿拉至13.7亿，同比增长67.07%。发放的贷款仅从20年的320亿元增加到399亿元，增幅仅为24.67%。再看21年的信用减值损失，直接达到5.4亿（20年4.9亿）。准备今年的贷款损失？还是隐藏利润？

C、手续费和佣金支出从20年的5.8亿元直接攀升至21年的11.2亿元。相比之下，利息支出实际上只有23.9亿。净利息收入仅为34.9亿。存贷业绩增长并非风起云涌...都是钱砸了。D、这里的营收和利润简单与众邦、苏宁（规模相近）进行比较。贷款规模和存款规模相近，众邦21年的营收数据基本是苏宁的一半。营业收入，1是33.5亿，1是15亿。净利润，1是6.2亿，1是3.2亿。那是苏宁特例吗？事实上，如果把其余民营银行的规模换算（不算网商和微商），比例其实和苏宁差不多。再加上发放贷款和业绩不佳，非常“诡异”（大家都亲身经历过）。为了避免误解，我也再次强调！以上是一些数据层面，与传统银行不同，但并不代表有问题！！每家银行都有不同的战略和方法，也许每个州都有自己独特的位置。就像一些互联网公司，烧钱引流流量，亏本营销，后期流量变现是合理的。当然，我现在选择适当地控制配额，造成这种情况的很大一部分原因是我不理解（并且感到羞愧）。

第四，我坚定不担心明牌的风险。相比之下，做出一些决定非常简单。举两个例子。首先是以前的河南村镇银行，综合信息判断可以很清楚，有问题，那自然是躲得很远。不要告诉我50万，5万。第二个是去年营口沿海银行（辽阳早就错过了）5年期，如果不是因为无法提现资金，我很可能会被塞满。辽神的好处如此明显，怎么会轻易错过呢？

回到各州的观点。股东的问题再明显不过了。卓尔控股（主体下几项，业务似乎不太顺利）、摩登集团（多债，涉及“违约”）、壹网通科技（看起来像个破口“壳”，但似乎没有债务和诉讼风险）、玉龙集团（房地产）、乌山投资（房地产）、法斯克能源（基本沉默）......似乎在管理数据中有一些人们无法理解的东西。几个主要指标与其他私人银行不同。叠加其“营销策略”难免令人怀疑。但！从某种程度上说，作为“风口浪尖”上的角色，目前还不存在实质性问题暴露出来。对于内部帐户，有关详细信息，请参阅此文章。个人的选择是观察持有，短期持有没有问题（4月22日结束前）。当然，我也怕“黑天鹅”，所以控制了50万单户家庭。情况就是这样。最后，我给大家发一句话：聪明人躲闪，聪明人总是坚定的（找不到来源）。