11月，3年期大额存单平均利率降至3.296%，5年期降幅最大。 后期会怎样？

11月，3年期大额存单平均利率降至3.296%，5年期降幅最大。 后期会怎样？

作为安全、稳定、高收益的银行存款产品，大额存单，尤其是3年期产品，一直受到投资者的青睐。 但存款利率自律上限优化实施以来，长期大额存单利率明显下调。

最新第三方统计数据显示，11月不同期限大额存单平均利率涨跌互现，1年期、3年期、5年期大额存单平均利率存款环比均有所下降。

融360数字技术研究院分析师刘银平对财联社记者表示，银行净息差仍在收窄，收储成本仍有待降低。 因此，未来大额存单利率仍有下行空间。 ，购买和储蓄的高峰期即将到来，短期内大额存单利率走势不明朗，但可能会在春节后回落。

不同期限的平均利率有升有降。

今年9月15日，多家大行将三年期定期存款下调15BP，部分银行同步大额存单跟进。 融360数字技术研究院监测数据显示，11月部分大额存单平均利率环比下降。

具体而言，2022年11月发行的大额存单3个月平均利率为1.795%，6个月平均利率为2%，1年平均利率为2.196%，2-年平均利率为2.736%，3年平均利率为3.296%，5年平均利率为3.441%。

与10月相比，11月发行的1年期、3年期、5年期大额存单平均利率均环比下降。 存单方面，平均利率环比下降2.9BP。 此外，三年期大额存单环比下跌0.2BP。 相比之下，11月发行的3个月、6个月和2年期大额存单平均利率环比分别上涨2.3BP、2.3BP和1.5BP。

从不同银行来看，国有银行大额存单平均利率仍处于底部，甚至低于外资银行； 更高。 外资银行大额存单利率整体较低，但高于国有银行，2年期和3年期平均利率高于联营银行-股票银行。

刘银平对财联社记者表示，不同银行的资金压力和储备策略存在差异，不同期限的大面额存单利率调整的方向和幅度也不一致。 如果没有监管约束，市场利率没有大幅调整，不同期限的大额存单存款利率调整也可能不同。

投资者热情不减，三年期发行占比半壁江山

虽然3年期大额存单平均利率环比小幅回落，但11月发行的3年期大额存单占比超过50%，占比明显提升。

其中，11月发行的大额存单中，3年期发行占比最高，占比51.16%； 1 个月期和 1 年期发行量分别占 10.54%和 10.28%。 ;、6个月期、2年期占比8.23%； 3个月的占7.2%； 5年期占比4.11%； 9个月期间占比最小，为0.26%。

从占比变化来看，今年以来，1年期、5年期大额存单占比明显下降大额银行存款利率，3年期大额存单占比上升显著地。 数据显示，今年2月发行的大额存单中，一年期占比20.55%，三年期占比39.97%，五年期占比14.93%。

刘银平表示，对于散户来说，在降息时期，买入长期存款可以锁定目前相对较高的利率，3年期利率优势明显，而5年期大额存款许多银行特别是大中型银行发行的证书非常昂贵。 很少大额银行存款利率，近期基本没有新发行的5年期大额存单。

从市场情况来看，在平均利率环比下降的背景下，投资者购买大额存单的热情并未减弱。 抢购者。

“今年投资者之所以热衷于购买大额存单，与经济环境有很大关系。” 刘银萍表示，普通人的投资风格趋于保守。 受到那些人的青睐。 在利率下降时期，买入长期大额存单也可以提前锁定当前相对较高的利率。

光大银行宏观研究员周茂华也表示，与普通存款相比，大额存单的收益率仍然相对较高； 此外，大额存单的门槛虽然高于普通存款，但其流动性也优于普通存款。 可以转让。

数据显示，今年一季度、二季度、三季度大额存单发行量分别为4.5亿元、3亿元、2.7亿元。 对于四季度的流通量，刘银萍表示，与三季度相比，不会有太大变化。 刘银平分析，元旦、春节前后是银行吸收存款的高峰期，因此一季度大额存单发行量较大。 四季度，部分银行大额存单发行额度紧张，发行量可能有所下降。 但部分银行年末面临资金压力，吸储力度加大，大额存单发行量可能增加。